共处一个大杂院的刘家与李家“战事”不断。刘、李两家恩怨的根源在于父辈——刘秀凤和李大龙，二人为一段旧事吵闹了近三十年，连带两家其他人也卷入纷争。刘秀凤之女刘吉祥与李大龙之子李呈同在异乡求学，进而成为情侣，但归国后不得已转为“地下情”。刘李两家之间风波不断，二人的感情经过父母的反对、刘吉祥姐姐刘美丽的“横刀夺爱”、秘书陆娜对李呈的诱惑、老板魏大海对刘吉祥的骚扰等重重考验，终成正果。刘李两家间的恩怨彻底化解，从此和谐共处，家和万事兴。
功成名就的王光耀如今是环球成衣企业董事长，他事业有成，家境优渥，儿女和顺。今天他又召集四方亲朋大摆乔迁宴，谁知两名不速之客让这场宴席尴尬非常且火光四溅。来者名叫黄崇明，身后跟着他的妈妈黄玉梅。崇明自称是王光耀的儿子，执意要让对方认下自己。王家的长子王绍华（李宗翰 饰）风华正茂，他当下正准备接下父亲的生意。其妻子林敏君（张咏琪 饰）美丽温柔，此外她还有另外一个身份，那就是崇德的青梅竹马。加上方宝莲从中作梗，绍华、敏君、崇明陷入了一场三角虐恋之中。
故事发生在20世纪30年代的川藏一带，中甸地区的草原上，彪勇孔武的青年扎西平措（胡歌 饰）纵马奔驰。童年时发生在母亲身上的悲惨一幕，让怀着报仇念头的他跟随虫草老爹进入九龙湾当了马贼。成年后，为了救回被人抓走的虫草老爹，扎西劫走了土司多吉（巍子 饰）及其女儿勒仓卓玛（王力可 饰）。这是一场由阴谋导致的误会，却让青年和美丽的卓玛结下不解之缘。大时代背景下，川藏自然无法偏安一隅。中甸国民政府县长王大隆妖魔化共产党，策动多吉的弟弟桑吉（多布杰 饰）篡夺土司位置，阻止红军进藏。
